Любой трейдер видел ситуацию, когда цена актива достигала какого-то уровня, но затем отталкивалась обратно. Потом ситуация могла повторяться несколько раз. Спустя какое-то время актив либо преодолевает отметку, либо двигается в противоположном направлении.
Закономерность объясняется действием поддержки и сопротивления. Причины существования уровней находятся в стопах или отложенных ордерах. Иногда причины психологические и скрываются в особенностях трейдерского мышления.
В чем разница уровня поддержки от сопротивления
Поддержка располагается под ценой и называется так потому, что похож на защиту стоимости актива, не дает ей упасть. Сопротивление находится над ценой, запрещает повышение стоимости актива.
Трейдеры знают: значимые на графике отметки дают о себе знать, когда цена выходит из флета. При этом, до 80% всего времени трейдер наблюдает именно боковое движение. Сами уровни определяются касанием цены, при этом событие должно повториться минимум два раза, чтобы оно перестало быть просто случайной рыночной флуктуацией. Чаще всего спекулянту невозможно точно сказать куда пойдет цена, если она находится во флете, тенденция определяется только при пробитии одного из уровней.
Обе линии заметны на высоких таймфреймах. Если цена движется вверх или вниз, уровни меняются. Это не абсолютные, а подвижные величины.
Отличия уровня от линии
Смысл обоих понятий похож — рыночная граница, которая не пускает цену дальше. Уровни — ровные линии, параллельные друг другу. Они соответствуют конкретной цене, то линии изображаются под углом, представляя собой линейную функцию цены от времени.
Уровни поддержки и сопротивления обязательны к использованию в техническом анализе. Любая трейдерская фигура основывается именно на этих уровнях, в противном случае невозможно определить дальнейшие движения стоимости методами технического анализа.
Чаще всего фигура пробивает один из уровней, с дальнейшим движением по заданному сценарию. Реже речь идет о касании ценой уровня с дальнейшим развитием по заданному сценарию.
Превращение уровней
После пробития уровня цена актива может вернуться на исходную. В этом случае можно говорить о ложном пробитии, которое возникает по одной из причин:
- Действия крупных денег. Иногда крупный капитал стимулирует ложное пробитие, чтобы мелкие трейдеры вкладывались в актив. В скором времени цена возвращается, крупные деньги забирают депозиты мелких спекулянтов.
- Слишком маленький рыночный импульс. Активу может не хватать энергии для пробития и закрепления на новом диапазоне цен.
- Другие причины. Трейдер всегда смотрит на конъюнктуру, чтобы найти настоящую причину.
Но бывает и противоположный сценарий — актив закрепляется на новом уровне. В результате уровень меняется на противоположный.
Произошедшее чаще всего характеризуется тем, что:
- трейдеры, которые опоздали вовремя войти в рынок, стараются наверстать упущенное, поэтому на неизбежном откате открываются длинные позиции;
- трейдеры, ранее вошедшие в короткие позиции стремятся как можно быстрее выйти из нее, что вновь толкает цену вверх.
Отметим, что выход из короткой позиции — открытие длинной позиции, но выраженное другими словами. При этом, сохраняется и объем.
Правильное создание линий
Поддержка определяется по двум идущим подряд минимумом. Часть трейдеров настаивает: обязательно должен быть третий, закрепляющий локальный минимум, который подтверждает построенную линию. Аналогичным, но зеркально противоположным образом строится сопротивление.
В большинстве случаев поддержка наклонена и направлена вверх, сопротивление — наоборот. Но это именно большинство случаев, ни в коем случае не универсальное правило трейдера.
Если взять паттерн «Голова и плечи», увидим линию с отрицательным наклоном, которая равно определяется техническим анализом в качестве поддержки.
Другой случай — линия тенденции, где важно направление линии. Очевидно: идущая вверх линия соответствует восходящей тенденции.
Необходимо классифицировать все линии по следующим признакам:
- Таймфрейм. Чем старше таймфрейм, тем сильнее линия. Например, трейдер, работающий на H1 не забывает следить за дневными изменениями цен.
- Длина линии и количество ценовых касаний. Чем больше стоимость актива касается конкретной линии, тем выше вероятность пробития.
Надо при этом помнить об объеме и ловушках, которые могут готовить большие деньги для небольших спекулянтов.
Уровни или области
Каждый рыночный игрок смотрит на график с собственным представлением о данном уровне, поэтому разные трейдеры строят не всегда одинаковые графики.
Часть экспертов рекомендует вместо уровней следить за одноименными областями. Спекулянты могут строить уровни по десяткам разных параметров. Например, по локальному минимуму или максимуму. Такие широкие возможности не позволяют выделить единственно верный параметр. Даже цена открытия или закрытия таковым не становится, нужен комплексный подход.
В этом случае лучше учитывать все эти факторы и говорить об области поддержки и сопротивления.
Правила прибыльной торговли
Трейдера волнует прежде всего? как на этом можно заработать. Поэтому разработана технология торговли по уровням/областям поддержки и сопротивления.
Можно заработать:
- играя на отбой;
- играя на пробой.
Первый тип подходит в том случае, если у уровня имеется достаточная сила, стоимость актива не сможет взять новую вершину. Второй метод используется, если трейдер предполагает прямо противоположный сценарий.
Известны торговые стратегии, учитывающие обе возможности, при этом применяются отложенные ордера. Они заключаются в указании брокеру открыть конкретную позицию, как только стоимость актива достигнет определенного уровня.
Использование отложенных ордеров требует более чуткой реакции на происходящие события.
Отдельно есть стратегии для боковой торговли. Они рассматривают хаотическое движение внутри диапазона, предлагая на этом заработать.
Заключение
Хотя до 80% всего времени цена находится во флете, не пересекая линии, максимальный заработок у трейдера бывает во время начала тенденции. Для этого надо знать фигуры технического анализа, уметь читать график, понимать особенности построения описываемых областей.